交易夜读399 | 冠军交易员的买卖戒律-市场参考-金十数据

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马蒂·舒华兹——冠军交易员，起初交易的十年，经常亏损，长期处于濒临破产的边缘，1979年之后成为一个顶尖的交易员。他一共参加过10次的全美投资大赛中的四个月期交易竞赛项目，获得9次冠军，平均投资回报率为210%，他赚到的钱几乎是其他参赛者的总和。
在走向人生事业巅峰之前，他是一个干了9年多的基本面分析师。依靠基本面分析，马蒂·舒华兹是屡战屡败，长期处于濒临破产的边缘。直到转到图表技术分析，马蒂·舒华兹才开始在交易上得心应手，最终创造了以不到5万美金的资金，每年赚进六、七百万美金的传奇。
在后期的交易生涯中，马蒂·舒华兹一直严守着以下的规则：
一、入市之前，必须审阅有关图表走势，及平均线与价位的关系。
马蒂在持有部位之前，总会先看其移动平均价格，看看当时的价格是否高过移动平均线。马蒂不愿意违背移动平均所显示的走势。
一个名叫泰瑞·兰迪（Terry Laundry）的人。他创立了一套与众不同的交易方法，名为“魔术T预测法”。他是麻省理工学院机械工程系毕业的高材生，颇具数学背景。这套方法的中心理论是，市场上涨与下跌的时间其实是一样的，只是涨幅与跌幅不同而已。
股市下跌之前，总有一段抵抗下跌的阶段。上涨之前，也总有一段凝聚能量的阶段。计算时间时，就要从这段期间开始，并不是等到股价到达最高或最低才开始计算。
这套理论与马蒂以前所学的完全不同，但对马蒂帮助很大，鲍伯·索纳也教了马蒂许多技术分析方法，例如市场在利多消息刺激却下滑，表示后市看空；市场在利空消息下上扬，表示后市看多。
以上即是其交易技术的核心。当然里面还包括周间日规律，以及形态对称理论。其把自己当成一具合成器，马蒂称：无须设计新的交易策略，只需把别人的优点融合于我的交易策略中。
二、连续胜仗之后放假小休做为鼓励。
马蒂在交易中发现，亏损往往都是跟随在成功的交易之后，连胜之后减轻仓位，重大亏损之后也应减轻仓位。
因为成功带来志得意满，而志得意满却会带来得意忘形和粗心大意。
其发现自己很难持续两星期都维持良好的交易成绩。任何人从事交易时，都会经历一段持续获利的大好光景。例如马蒂能连续12天都赚钱。可是最后一定会感到疲累。因此每当我持续获利一段时间时，我就会减量经营。遭逢亏损的原因通常都是获利了结之后却不收手。
三、寻底游戏非常危险有害身心。
四、买卖之前必须确定愿意接受的风险程度，定下最坏的打算。
在持有仓位之前，也应该事先决定到底自己愿意承担多少亏损。设立停损点，且要确实遵守。
五、资金管理不可忽视。
就专业的交易生涯来说，以月为计算单位，最大的亏损是3％。我的交易哲学是要求自己在每个月都获利，甚至每天都获利。我的成绩其实也相当不错。在我的交易生涯中，有90％的月份都是获利的。
除非你的资本增加两倍或三倍，否则不要扩大你的仓位。有的人一旦开始赚钱，就立刻扩大自己手中的仓位，这是一个严重的错误，严重得足以使你倾家荡产。
六、赢钱要赢到尽切，不可太早收割。
需要改变自己的就是尽可能长期持有，其觉得自己一直在这方面做得不够好。“可能毕生，都会在寻找更好的改善方法”。
七、勇于认错，输钱的时候尽快投降。
当把自尊与是否赚钱分开来时才开始变成赢家，在此之前，承认自己失败要比亏钱还难受。以前总认为自己不可能犯错。在成为赢家之后，他会告诉自己：
“假如我错了，我得赶紧脱身，因为有道是：‘留得青山在，不怕没柴烧’。我总得为下笔交易留些资本。”
在这样的观念下，他总是把赚钱摆在维护自尊之前，如此，面对亏损也不会太难过。我犯了一次错、又有什么大不了呢?
在遭逢亏损时，其一向都很快认赔了结。这就是其成功的关键因素之一。要赚钱就必须学会控制亏损。
八、不可以加死码。
马蒂称：加死码等于自杀。预早定下止损价，严格执行是成功的不二法门。当他把面子问题放在追求成果的后面时，他的交易就变得无往不利。
九、勤有功，戏无益，努力工作，必有所获。
确实遵守以上准则后，或许也是最重要的原则是：努力、努力、再努力！